הבדל מפתח – ניתוח מגמה לעומת ניתוח השוואתי
טרנד וניתוח השוואתי הם שני סוגים עיקריים של שיטות ניתוח המשמשות ללימוד הביצועים של שנת הכספים הנוכחית ולתכנון תקציב שנת הכספים הקרובה באמצעות דוחות כספיים. ההבדל העיקרי בין ניתוח מגמה לניתוח השוואתי הוא שניתוח מגמה הוא הליך בניתוח פיננסי שבו הסכומים בדוחות הכספיים על פני תקופה מסוימת מושווים שורה אחר שורה על מנת לקבל החלטות קשורות ואילו ניתוח השוואתי הוא השיטה שמשווה הדו"ח הכספי של השנה הנוכחית עם דוחות תקופה קודמת או עם דו"ח של חברה אחרת.
מהו ניתוח מגמות?
ניתוח מגמה, המכונה גם 'ניתוח אופקי', הוא הליך בניתוח פיננסי שבו מושווים כמויות המידע הפיננסי על פני פרק זמן מסוים שורה אחר שורה על מנת לקבל החלטות קשורות.
לדוגמה הרווח הנקי של חברת ABC ב-5 השנים האחרונות הוא כדלקמן.
ניתוח מגמות כולל השוואת תוצאות פיננסיות שורה אחר שורה אופקית. זה מסייע בהבנה כיצד התוצאות השתנו מתקופה פיננסית אחת לאחרת. ניתן לפרש תוצאות בניתוח מגמות בדרכים הבאות.
במונחים מוחלטים
משנת 2015 עד 2016, הרווח הנקי עלה ב-386 מיליון דולר (4,656 מיליון דולר-4,270 מיליון דולר)
כאחוז
משנת 2015 עד 2016, הרווח הנקי גדל ב-9% ($386 מיליון/$4, 270 מיליון 100)
בצורה גרפית
ניתן לתאר ניתוח מגמות בגרף כדי להציג את קו המגמה כך שיהיה נוח למקבלי ההחלטות להבין את הביצועים הכוללים של החברה במבט חטוף.
איור 1: קו מגמה להשוואת תוצאות פיננסיות
מהו ניתוח השוואתי?
ניתוח השוואתי הוא השיטה המשווה את הדו"ח הכספי של השנה הנוכחית עם דוחות של תקופה קודמת או עם דו"ח של חברה אחרת. מנהלי עסקים ואנליסטים משתמשים בדוח רווח והפסד, במאזן ובדוח תזרים המזומנים למטרות השוואה.ניתוח השוואתי יכול להיות ניתוח אופקי או ניתוח אנכי (שיטת ניתוח של דוחות כספיים כאשר כל פריט שורה רשום כאחוז מפריט אחר כדי לבצע קבלת החלטות שימושית).
ההיבט החשוב ביותר של ניתוח השוואתי הוא חישוב היחס תוך שימוש במידע בדוחות הכספיים. ניתן להשוות יחסים ליחסים של יחסי שנת כספים קודמות וכן לסטנדרטים בתעשייה.
לדוגמה בענפים שבהם עסקאות עסקיות רבות מתבצעות באשראי, יחס החובות עשוי להיות גבוה מהממוצע, עם זאת, זה מקובל בשל אופי הענף.
מה ההבדל בין ניתוח מגמה לניתוח השוואתי?
ניתוח מגמות לעומת ניתוח השוואתי |
|
| ניתוח מגמות הוא הליך בניתוח פיננסי שבו הסכומים בדוחות הכספיים על פני פרק זמן מסוים מושווים שורה אחר שורה על מנת לקבל החלטות קשורות. | ניתוח השוואתי הוא השיטה המשווה את הדו"ח הכספי של השנה הנוכחית עם דוחות של תקופה קודמת או עם דו"ח של חברה אחרת. |
| סוג הניתוח | |
| ניתוח מגמות הוא ניתוח אופקי. | ניתוח השוואתי יכול להיות ניתוח אופקי או ניתוח אנכי. |
| שימושיות | |
| ניתוח מגמות הופך שימושי יותר כאשר משווים את תוצאות החברה לשנים כלכליות קודמות. | ניתן להשתמש בניתוח השוואתי כדי להשוות את תוצאות החברה עם תקופות פיננסיות קודמות וכן עם חברות דומות אחרות. |
סיכום- ניתוח מגמה לעומת ניתוח השוואתי
ההבדל בין ניתוח מגמה לניתוח השוואתי תלוי באופן שבו המידע הפיננסי בדוחות מופק לצורך קבלת החלטות.ניתוח מגמה משווה מידע פיננסי לאורך זמן על ידי אימוץ שיטת קו אחר קו שבה ההנהלה מנסה להבין את התנועה הכוללת בקו המגמה. ניתוח השוואתי מתמקד בביצוע השוואות של יחסים המחושבים באמצעות מידע פיננסי. שתי השיטות הללו מתנהלות תוך שימוש באותם דוחות כספיים, ושתיהן חשובות באותה מידה כדי לקבל החלטות המשפיעות על החברה על בסיס מושכל יש להקדיש מספיק זמן לניתוח נכון של מידע פיננסי לקבלת החלטות אפקטיביות.
