הבדל מפתח – מטבע פונקציונלי לעומת מטבע דיווח
חברות מסוימות מבצעות עסקאות במטבע אחד ומתעדות את התוצאות הכספיות במטבע אחר; לפיכך, מולידה שני סוגים של מטבעות, מטבע פונקציונלי ומטבע דיווח. IAS 21- 'השפעות השינויים בשערי חליפין' מספק הגדרות לטרמינולוגיות של שני סוגי מטבעות אלה. ההבדל העיקרי בין מטבע הפעילות למטבע הדיווח הוא שמטבע הפעילות הוא המטבע של הסביבה הכלכלית העיקרית שבה הישות פועלת ואילו מטבע הדיווח הוא המטבע שבו מוצגים הדוחות הכספיים.
מהו מטבע פונקציונלי?
לפי IAS 21, המטבע הפונקציונלי הוא "המטבע של הסביבה הכלכלית העיקרית שבה פועלת הישות". במילים אחרות, זהו המטבע שבו מבצעת החברה עסקאות עסקיות. בדרך כלל, זהו המטבע הלאומי של המדינה שבה החברה ממוקמת.
לדוגמה, Company XYZ היא חברה בת בבעלות מלאה הממוקמת בצרפת. מכיוון שהמטבע הלאומי בצרפת הוא אירו, XYZ מבצעת את כל העסקאות שלה באירו.
מהו מטבע הדיווח?
מטבע הדיווח הוא המטבע שבו מוצגים הדוחות הכספיים. לפיכך, הוא ידוע גם בשם 'מטבע ההצגה'. זה עשוי להיות שונה מהמטבע הפונקציונלי עבור חברות מסוימות, במיוחד עבור חברות רב לאומיות. חברות כאלה פועלות במדינות רבות שיש להן מטבעות פונקציונליים שונים. אם תוצאות מדווחות בכל מדינה במטבעות שונים, קשה להשוות תוצאות ולחשב תוצאות עבור החברה כולה.מסיבה זו, כל הפעולות בכל מדינה יומרו למטבע משותף וידווחו בדוחות הכספיים. מטבע נפוץ זה הוא בדרך כלל המטבע במדינה שבה ממוקם מטה החברה. IAS 21 מספק את ההנחיות הבאות להמרת תוצאות למטבע הדיווח.
- נכסים והתחייבויות במאזן מתורגמים לפי שער הסגירה בתאריך המאזן (סוף שנה פיננסית).
- ההכנסות וההוצאות בדוח רווח והפסד מתורגמות לפי שערי החליפין במועדי העסקאות. הפרשי חליפין כתוצאה מכך מוכרים ברווח/הפסד כולל אחר בדוח רווח והפסד.
בהמשך מהדוגמה שלמעלה, לדוגמה, חברת האם של Company XYZ היא Company ABC, הממוקמת בארה"ב. לחברת ABC יש גם חברות בת במדינות אחרות באירופה ובמדינות אסיה. כל החברות הבנות הללו מדווחות על תוצאותיהן בדולר ארה"ב, כולל XYZ.
להלן פירוט ההכנסות, עלות המכירות והרווח הגולמי של XYZ, המבוססים על העסקאות לשנת הכספים של 2016.
| €000' | |
| מכירות | 1, 225 |
| עלות מכירות | (756) |
| רווח גולמי | 469 |
מכיוון שמטבע הדיווח עבור XYZ הוא דולר אמריקאי, התוצאות לעיל יומרו לדולר אמריקאי לפני הדיווח עליהן בדוחות הכספיים. נניח שער חליפין של $/€ 0.92. המשמעות היא ש$ אחד שווה ל-€0.92. לפיכך, הסכומים שידווחו בדוחות הכספיים של XYZ הם,
| $000' | |
| מכירות (1, 225 0.92) | 1, 127 |
| עלות מכירות (756 0.92) | (695.5) |
| רווח גולמי (469 0.92) | 431.5 |
מאחר והשווי האירו גבוה יותר בהשוואה לדולר ארה ב, התוצאות המדווחות נמוכות מהתוצאות בפועל. זו אינה הפחתה ממשית והיא נובעת אך ורק מהמרת המטבע. זהו סיכון שער חליפין שהחברה חשופה אליו כאשר התוצאות המדווחות עשויות להיות גבוהות או נמוכות יותר בהשוואה לתוצאה בפועל בהתבסס על השינויים בשער החליפין. זה מכונה 'סיכון התרגום'.
איור 1: הקשר בין המטבע הפונקציונלי למטבע הדיווח
מה ההבדל בין מטבע פונקציונלי למטבע דיווח?
מטבע פונקציונלי לעומת מטבע דיווח |
|
| מטבע פונקציונלי הוא המטבע של הסביבה הכלכלית העיקרית שבה פועלת הישות. | מטבע הדיווח הוא המטבע שבו מוצגים הדוחות הכספיים. |
| תלות | |
| מטבע פונקציונלי תלוי במטבע של המדינה שבה החברה פועלת. | מטבע הדיווח עבור חברות בנות תלוי במטבע המשמש את מטה החברה. |
| סיכון שער חליפין | |
| המטבע הפונקציונלי אינו מושפע משער החליפין. | מטבע הדיווח מושפע משער החליפין. |
סיכום – מטבע פונקציונלי לעומת מטבע דיווח
ההבדל בין מטבע הפעילות למטבע הדיווח הוא שמטבע הפעילות הוא המטבע שבו מתבצעות עסקאות החברה בעוד שמטבע הדיווח הוא המטבע שבו מוצגים הדוחות הכספיים. בחברות מסוימות, בדרך כלל בחברות שהן בקנה מידה קטן או בינוני ואכן פועלות במדינה אחת, הן מטבע הפעילות והן מטבע הדיווח זהים. סיכון תרגום הוא בלתי נמנע בהמרת תוצאות כאשר אם מטבע הדיווח חזק יותר, התוצאות יהיו חיוביות ולהיפך.
