משתנה לעומת ריבית קבועה
המונח ריבית משמש לעתים קרובות בתחום הניהול הפיננסי, וניתן למצוא אותו לעתים קרובות בפרסומת שהושקו על ידי מוסדות פיננסיים כמו בנקים וכו'. ניתן להגדיר את הריבית כאחוז שניתן לגבות או ששולם עבור השימוש בכסף. שיעור הריבית מחושב על ידי חלוקת הריבית המתקבלת או המשולמת בשנה בקרן הראשונית. לעתים קרובות שיעורי הריבית מבוטאים כאחוז שנתי, כלומר הריבית השנתית. שיעור הריבית הוא גורם חשוב בקבלת החלטות לגבי קבלת פרויקטים. על פי תיאוריית שווי הריבית, ניתן לקשור את שערי החליפין לשיעורי הריבית.תיאוריית שוויון כוח מציעה ששיעורי הריבית ישתנו בכל פעם שהאינפלציה במדינה תשתנה.
ריבית קבועה
ריבית קבועה פירושה שיעור הריבית שלא משתנה לפרק זמן מסוים. בדרך כלל, כאשר מישהו מקבל הלוואה מבנק, הריבית שיש לשלם תהיה זהה לפרק זמן נתון, בהתאם לתנאי ההלוואה. בריבית קבועה ניתן לחשב את הריבית שנצברת על ידי הכפלת הריבית והקרן. לדוגמה, אם אחד הפקיד 2000$ בריבית של 8% לשנה אחת, הוא יכול להרוויח 8%2000$=160$ בסוף שנה אחת כהכנסה מריבית. שיעורי ריבית קבועים נותנים קו מנחה כלשהו לקבלת החלטה עתידית שכן הסכום לתשלום או סכום לקבל הם בטוחים.
ריבית משתנה
ריבית משתנה ידועה גם בתור ריבית משתנה או ריבית מתכווננת. המשמעות של הריבית המשתנה היא שהריבית יכולה לנוע מעלה ומטה בהתבסס על השינויים במדד הריבית הבסיסי כמו אוצר או ריבית פריים, המשקפים את התנודות של ריבית השוק.דוגמה טובה היא, כרטיסי אשראי רבים גובים ריבית משתנה מעל ריבית הפריים בתוך מרווח מסוים. שיעור מוצע בין-בנקאי בלונדון (LIBOR) הוא השיעור הנפוץ כבסיס להחלת שיעורי ריבית. בדרך כלל, הריבית המשתנה מסומנת כ-LIOBR +x%. לדוגמה, אם לקוח מקבל הלוואה בסך 20,000$ תחת הריבית המשתנה של LIBOR +2% (6 חודשים) למשך שנה אחת. נניח, בתחילת תקופת ההלוואה הליבור הוא 3%, ואז הלקוח צריך לשלם ריבית בשיעור של 5% (3%+2%) לששת החודשים הראשונים. בתום ששת החודשים, אם הליבור עבר ל-4%, הלקוח צריך לשלם ריבית בשיעור של (4% +2%) 6% לששת החודשים הבאים.
מה ההבדל בין ריבית משתנה לריבית קבועה?
– ריבית משתנה תשתנה על פני תקופה, בעוד שהריבית הקבועה קבועה לתקופת ההסכם.
– סיכון הריבית הקשור בריבית קבועה נמוך יותר בהשוואה לסיכון הריבית הקשור בריבית משתנה.
– באופן כללי, עלות ריבית קבועה גבוהה מהעלות של ריבית משתנה.
– חישוב ריבית בריבית משתנה מורכב וגוזל זמן רב יותר מחישוב הריבית בריבית קבועה.
